あなたはこのお金のために一生懸命働いてきました。それを手放してはいけません。誰かにコントロールを委ねれば委ねるほど、支払う金額も増えます。 

初心者は一般的に、専門家にポートフォリオを運用させれば、より高いリターンが得られ、高い手数料を正当化できると考えがちです。しかし、ほとんどの場合、これは真実ではありません。手数料はできる限り避けるべきです。 

専門家が市場全体よりも高いリターンをもたらすという保証はありません。ブローカーやいわゆる専門家が、あらゆる場所に免責事項を記載する法的義務があるのには理由があります。例えば、「過去のパフォーマンスは将来のリターンを示すものではありません。取引にはリスクが伴います。失う余裕のない資金は取引しないでください。このプラットフォームの投資家のX%がX%の損失を出しました。」などです。

実際、アクティブ運用ファンドのうち、手数料控除後で市場を上回ったのはわずか1%です。アクティブ運用とは、専門家がファンド内の保有資産を売買することを意味します。市場を上回ろうとする運用です。平均的な運用手数料は1.25%から2%の範囲です。さらに、販売手数料、12B1手数料、そして場合によっては償還手数料もかかります。 

これをパッシブ運用型上場投資信託（ETF）と比較してみましょう。ETFは株式のように取引所で取引されます。市場の動きに合わせてパッシブに運用されるように専門家が設定します。平均的な手数料は0.5%から3%ですが、人気のファンドの中には0.01%を下回るものもあります。 

少し計算して、これらの手数料が何を意味し、投資ファンドにどのような影響を与えるかを見てみましょう。S&P 500 ETFに10万ドル投資すると仮定します。手数料は0.09%です。 

リターンが8%だとすると、最終的な手取り額は97万9000ドルになります。しかし、同じ8%のリターンで手数料が1.25%のファンドだとすると、手数料控除後の手取り額は68万9000ドルになります。このわずかな手数料が複利で積み重なり、30年で25万ドル以上の損失となります。1.25%は大したことないように思えるかもしれませんが、時間の経過とともに確実に積み重なっていきます。

さて、登録投資顧問が請求する手数料について見ていきましょう。多くのアドバイザーは、年間手数料を口座規模に応じて設定しています。口座規模が小さいほど、手数料は高くなります。運用資産の1.5%から1%の範囲です。時間単位の手数料を請求するアドバイザーもいます。 

基本的な評価とポートフォリオ作成の費用は約515ドルですが、その後の追加アドバイスには時間単位の追加料金がかかります。

すべての作業を自分で行いたい場合は、個人向け株式ブローカーの取引口座の開設は無料で、通常は1取引あたり5ドルから20ドルです。確かに安価で柔軟性があり、やりがいを感じます。しかし、高頻度取引には費用がかかります。これらの手数料はすぐに積み重なっていきます。

支払う手数料に注意してください。あなたはそのお金のために一生懸命働いたのですから、それを維持するためにもっと努力するべきです。一銭一銭が大切で、課されるわずかな金利も時間の経過とともに積み重なっていきます。驚くべきことです。手数料管理を意識的に、そして注意深く行うことで、ポートフォリオの利益を最大限に引き出すことができます。特に、経済的自立を目指して大きな資産を築き始めた時はなおさらです。